地下境外保單 別碰

連結非法境外基金 明顯違法 金管會將與美方聯手取締 並修法明定刑責

2010-10-01/經濟日報/B1版/基金理財

【記者邱金蘭／台北報導】境外保單在台銷售出現新花招，連結20多檔未經許可的非法境外基金，金管會決定協調美國主管機關聯手加強取締，並擬修法明訂，非法銷售地下保單應處以刑責，以維護國內消費者權益。

金管會保險局副局長吳崇權昨（30）日表示，最近檢調單位接獲不少檢舉案件指出，有人在台銷售非法境外基金，結果發現，是透過地下保單連結的境外基金，未經許可的境外基金不能在台銷售，這都是違法行為。

未經許可的保單或境外基金，對投資人權益都沒有保障，投資人要注意。日前在金管會一場金融消費者權益保護的座談會上，與會者指出，市場傳聞投資型保單連結20多檔未經許可的境外基金。

官員表示，這部分指的就是地下保單連結的境外基金，至於國內合法銷售的保單，不可能連結到非法境外基金。

吳崇權表示，目前在台灣銷售的地下保單，有美國、義大利、加拿大等地；台灣保險公司在大陸子公司的保單來台銷售，也算是地下保單。

由於大部分都是自來美國保險公司的保單，最近金管會跟美國全國州保險監理官協會（NAIC），完成簽署合作備忘錄（MOU）後，就可以透過此管道，請美國方面協助。

吳崇權說，NAIC不是監理機關，但美國保險監理官都加入這個組織，金管會會藉此機會，希望他們多加注意，並提醒美國的保險公司，不要透過不同的行銷管道來台銷售地下保單。金管會也將修改保險法，明確訂定罰責。吳崇權表示，目前移送的境外保單銷售案件，多被法官認定是屬於保險法第167條之2的行政罰，未處刑責，難達嚇阻作用。

即便銷售未經許可的境外基金，也是涉及刑責，因這些境外基金都是由地下保單連結投資，法官依保險法第167 條來認定，違法銷售者是仲介行為，仍只處以行政罰，也就是罰錢了事，沒有刑責。

金管會將修改保險法明確規定，保險經紀人、代理人若違法銷售地下保單，涉及刑責。

販賣地下保單，牢獄伺候

2010-10-01 07:57 工商時報

【記者彭禎伶、魏喬怡／台北報導】金管會昨（30）日表示，全台估有上萬人在賣地下保單，將藉與美國全國州保險監理官協會（NAIC）簽MOU時，要求美方協助管理美國保險業，勿在台販售地下保單；金管會也將修改保險法，將販售地下保單改為刑責，最快本會期送立法院。

金管會保險局副局長吳崇權表示，近來很多地下投資型保單連結未核准在台銷售的境外基金，遭檢舉後，檢調蒐搜到不少銷售地下保單的證據，認為符合刑事案件，因此協助移送法辦，目前投信投顧法對行銷未經核准的境外基金是刑責，但保險法對行銷未經核准在台經營的保單則是行政罰鍰，最後法院判決銷售者無刑事罪責，回歸保險法處罰新台幣90萬元到450萬元的罰鍰。

先前保險經紀人公會理事長王文全就曾透露，今年新成立的40多家保經公司，有8成以上都是在行銷地下保單，強調每年15％複利的報酬率，在台中一帶非常熱銷，許多高資產族都會投保這種地下保單。

多花約1500元赴歐旅遊 強制買足旅醫險

2010-10-01/聯合報/A6版/生活

【記者孫中英／台北報導】今天開始，赴歐洲旅遊要買足保險才能上路。歐洲廿五個申根簽證會員家最新規定，觀光客必須買足夠的「境外旅遊醫療險」，保額最少三萬歐元（約新台幣一二九萬元）。以此換算，國人到歐洲旅遊十天，大約要花一四七九元保險費。

國泰產險核保經理林志強指出，申根國家要求旅客一定要買的保險包括：意外醫療、海外突發疾病及海外急難救助等，此舉是怕遊客萬一發生事故，無法支付龐大的醫療費用而延誤就醫，事先買足保險，代表旅客可自行負擔醫療及轉送費用。

林志強說，一張旅行平安險保單就包含了上述全部保障，打算去歐洲旅遊的民眾可提前購買旅平險；建議投保額度額為：意外死殘二百萬元、傷害醫療一百五十萬、海外突發疾病一百五十萬元，另附加「旅遊不便險」及海外急難救助五萬美元。

他強調，赴歐旅遊購買旅平險時，還要向保險公司申請英文投保證明，並在申請申根簽證或入境申根國家時出示，證明已購買規定額度的保障。

機場買旅平險 手續變多

保額逾2,000萬，須填「財務核保報告書」；業者建議事先投保，多點時間規劃。

2010-10-01/經濟日報/B2版/理財百科

【記者葉慧心／台北報導】出國搭機前在機場櫃檯臨時購買旅行平安保險的消費者要注意了，今（1）日起，投保金額若超過2,000萬元，必須告知個人財務狀況，保險公司會要求現場填寫「財務核保報告書」。

壽險業者建議，保額需求較高者，最好還是事先投保，免匆忙又有機會省荷包。

業者表示，「財務核保報告書」包括說明過去已投保險種、保額、保費，以及年收入、不動產、有價證券、負債等財務狀況，以此作為保險公司核保依據；經現場審核通過後，才能投保。

國泰人壽副總經理林昭廷以實務經驗指出，民眾購買旅平險，每件平均保額約在1,200萬元。

至於投保金額在2,000萬元以上的件數、比率則約在5%至7%。不過，台灣有錢人不少，高額旅平險仍有其市場需求。

根據金管會新規定，10月1日起在機場櫃台投保旅行平安險，單張或累計保額若超過2,000萬元，保戶須告知個人財務狀況。

此舉是為防範不肖人士以投保高額旅平險、詐領保險金的道德風險。

因旅平險具有高保障、低保費特性，加上機場投保作業快捷簡便，使部分有心人士有機可趁，利用少少的保費、投保高額旅平險後，再製造斷手斷腳或詐死等意外事故、向保險公司詐領保險金。

壽險公會秘書長洪燦楠表示，高額旅平險的財務核保，以前是各公司依業務需要自行去做，各公司也都會控管收入與保額顯不相當的案件，現在則是由主管機關統一規範。

洪燦楠指出，這項投保門檻規定，是針對在機場櫃檯購買旅平險，消費者若覺得2,000萬元保額不夠，可事先向熟悉的保險公司購買，業者因有客戶相關投保紀錄，就不受到此一額度限制，可買的額度會高一點。

不過，他強調，意外事故風險不是只有搭飛機時才會發生，目前國人投保傷害險平均保額很低，才一、二百萬元，建議消費者也應提高平日的保障。

另外，事前向壽險公司投保，更有機會享保費折扣好康。

以國泰人壽為例，目前機場投保二人同行、保費可打七七折，但若是旅行社或企業傳真投保的團體案件，皆享有七折優惠；國壽自家保戶也可享九折。

固定增額 階梯式還本

新外幣保單 保本生財

2010-10-01/經濟日報/B1版/基金理財

【記者葉慧心／台北報導】經歷全球金融海嘯風暴，富人理財吹起「極簡風」，且外幣存款又是有錢人不可或缺的資產配置，壽險公司外幣保單銷售熱度看升，有業者就推出固定增額且「階梯式還本」的外幣保單，讓消費者不怕通膨蝕老本。

根據匯豐銀行針對亞洲擁有流動資產超過新台幣300萬元以上的富人所進行的理財行為調查。

結果顯示，台灣富人平均擁有流動資產為15.5萬美元，折合新台幣近500萬元，在亞洲排名第三。

這些富人在理財上，除股票、基金之外，最喜歡的就是外幣存款，近三成的台灣富人以外幣存款為理財標的，這項調查與中央銀行公布今年7月國人外匯存款已高達新台幣2.25兆餘元趨勢吻合。

富邦人壽表示，金融海嘯後，投資人風險意識大增，投資行為更保守，對於複雜的海外金融商品轉為謹慎，理財走向極簡風，簡單易懂的外幣保單，已成為高資產客戶主要保險理財工具之一。

富邦人壽指出，今年1至7月外幣傳統保單已銷售出2.4萬多件、保費約150億元，一般民眾也可善用外幣增額還本型壽險，幫助自己晉身A咖「新貴族」。

鑑於外幣保單比新台幣保單便宜的銷售優勢，富邦人壽昨（30）日宣布推出外幣增額還本終身保險，繳費六年、終身享有壽險保障，主打保額可增值、每十年增值一倍，解決一般壽險保障可能因通膨而縮水的問題。

另外，生存金按年齡依照三段式給付，自第二保單周年日起，生存金按「保險金額」3%、6%、12%階梯式的給付，讓還本金額更有料。

商品終身都可享有增額的效益，年紀愈小投保愈有利，不但保費會較便宜，保單價值累積時間也較長，將來增值幅度也愈大。

以7歲男童投保保額1.5萬美元為例，繳費期間六年、共繳54,198美元，自第二年起，每年可領取生存金450美元，第四年後900美元，第七年後更達1,800美元。

到25歲時累積的生存金加上保單現金價值約80,961美元，可供出國留學深造，還可享繳費期間內保障不低於年繳保險費總和1.03倍、終身保額每十年倍增，最高可達17.82萬美元。

避免保單失效改地址…書面通知保險公司

 2010-10-01/經濟日報/B1版/基金理財

【記者邱金蘭／台北報導】金管會提醒保戶，變更地址時，必須書面通知保險公司，以免保單失效，危及自身權益。

金管會保險局副局長吳崇權昨（30）日表示，有保戶變更收費地址未能及時通知保險公司，保險公司因而無法寄達繳費通知或催告，最後導致保單停效而衍生爭議。呼籲保戶，如果住所變更，應以書面通知承保公司，以維護自身權益。

保險法第116條第1項規定：「人壽保險的保險費到期未交付者，除契約另有訂定外，經催告到達後屆30日仍不交付時，保險契約的效力停止。」

人壽保險單示範條款第4條第1項也規定，保險公司就年繳或半年繳的保險契約負催告義務。

實務上，基於服務客戶，保險公司通常會在保費應繳日前先以書面通知保戶，若屆時保戶未繳交保費，且未事先聲明以保單價值準備金墊繳保費，或保單價值準備金不足墊繳保費時，保險公司對於年繳或半年繳的保戶，以掛號函件催告，經催告到達後屆30日仍不交付，保險契約的效力就停止。

上述不論是應繳費日前的繳費通知，或是應繳費日後的催告，保險公司均以書面寄達保戶在要保書上填的地址，如果客戶變更住所，未通知保險公司以致保單遭停效，則在停效期間所發生的保險事故，將無法獲得理賠。

台幣翻強 外幣保單大熱賣

2010-10-01 01:29 工商時報

【記者彭禎伶／台北報導】繼國泰人壽本周建議保戶可用外幣保單實現未來夢想後，富邦人壽30日也發布，由於富人理財吹起「極簡風」，因此外幣保單成目前最夯的投保商品之一，富邦人壽今年前7月已銷售2.4萬件外幣傳統型保單，新契約保費有150億元。

新台幣近日走強，銀行內不少民眾紛紛趁此時買美元，以期未來可能有匯兌上的獲利，但大部分的人還是相信，美元未來依舊是世界的主流貨幣，不少人資產中都會保留一部分美元資產，如銀行的外幣定存、保險公司的外幣傳統型保單，都是民眾保留美元資產的選擇之一。

富邦人壽引用匯豐銀行最新公布，針對亞洲擁有流動資產超過新台幣300萬元以上的富人，進行理財行為的調查顯示，台灣富人平均擁有流動資產為15.5萬美元（約合新台幣近500萬元，在亞洲排名第三），富人在理財上，除股票、基金之外，最喜歡的就是外幣存款，有近3成的台灣富人有外幣存款，而這調查與中央銀行公佈今年7月國人外匯存款已高達新台幣2兆2,561億元的趨勢相吻合。

壽險業今年也預期外幣傳統型保單第四季會走強，在利變年金降溫、投資型保單未大幅回溫下，保單預定利率相對新台幣保單高的美元傳統型保單，尤其是具有還本、儲蓄性質的美元養老險、還本險等，成為各公司行銷主力，估計全年會逼近1,000億元的新契約保費。

目前外幣傳統型保單的主力公司，包括國壽、富邦及南山，富邦人壽在業務員通路光是躉繳型的美元傳統保單，前7月就有150億元以上銷售量，估計國壽前7月外幣傳統保單應有200到300億元的新契約保費。

南山人壽在新契約保費中有50到60％以上是外幣傳統型保單，前7月也有近150億元新契約保費。

富邦人壽昨日首度公布自家的外幣傳統型保單業績，今年陸續推出澳幣，美元傳統保單的富邦人壽，前7月外幣傳統型保單新契約保費有新台幣150億元，應與南山人壽業績相近，兩家公司競爭二、三名的位置。

由於壽險公司都是鼓勵保戶用美元保單預留未來子女出國留學費用、自己每年國外旅費、移民費用等，所以近來的美元傳統保單主力商品多是增額、每年還本等養老險。

央行升息半碼 金融壽險資產股受惠

2010-10-01/Upaper/17版/理財

【記者許佳佳】央行昨天如市場預期般，宣布再升息半碼。摩根富林明ＪＦ台灣金磚基金經理人葉鴻儒表示，今年已有多個國家啟動升息循環，顯示經濟基本面復甦明確。而受惠升息的類股，包括了現金部位較高的壽險股，以及存放利差提昇的金融股。

升息往往伴隨貨幣升值的預期，對內需相關的資產股，以及中概收成題材，也都有利多效應。

匯豐安富基金經理人石隆智表示，央行再度升息，銀行、壽險等金融股可望受惠，有助銀行利差拉高及名目利差逐步回升，保險業利差損失減少並擴大投資報酬率，挹注金融股獲利，提供金融股上漲動能。

石隆智說，升息對資產股有利，但貸款利率可能同步調升，再加上央行繼續實施針對性審慎措施，對營建類股形成壓力。不過，升息也顯示景氣復甦確立，在通膨可能升溫下，將再度加強民眾購買不動產保值的動作，支撐房市走勢，因此，對營建股影響屬於「短空長多」。

保德信與大都會人壽戰火燒至海外

保德信 買AIG日本壽險業務

2010-10-01/經濟日報/A6版/國際財經

【編譯余曉惠／綜合外電】保德信金融集團（Prudential Financial）將以48億美元買下美國國際集團（AIG）旗下兩家日本壽險部門，一舉成為日本最大的外商壽險公司，與宿敵大都會人壽（MetLife）在美國長達一世紀的競爭將延燒至日本。

根據保德信呈報給主管機關的資料，該公司即將以48億美元收購AIG旗下的Star壽險和Edison壽險，包括支付42億美元的現金和承擔6億美元的債務。根據這份資料，保德信計劃發售13億美元的股票以籌措銀彈，並利用手上17億美元資金以及舉債12億美元來支應。

在美國壽險業排行第二的保德信，自1987年起就開始耕耘日本市場，目前日本已為該公司貢獻逾五分之一的營收。保德信買下AIG在日本的兩家壽險公司後，將躍居全日本最大的外商壽險公司，足以與主宰這塊全球第二大壽險市場的國內業者一較高下。據瑞士再保公司統計，去年日本的壽險銷售占全球的17%。

FBR資本市場分析師賓納說：「保德信在日本壽險業具舉足輕重地位。他們自認非常瞭解這塊市場，經營上也很得心應手。他們看見在日本拓展的機會。」

這筆交易是史傳菲（John Strangfeld）接任保德信執行長以來在日本推動的第二樁併購案，他去年以競標的方式買下破產的大和壽險公司。

分析師說，日本的壽險市場雖已成熟，仍有其發展潛力。日本65歲以上的人口占近四分之一，而且隨著嬰兒潮世代邁入退休階段，醫療險和退休計畫的需求可望持續攀升。

相較於其他競爭對手的陸續撤退，美國前兩大壽險公司保德信和大都會人壽不但雙雙挺過這波金融海嘯，目前還正積極擴張日本等地的海外市場。大都會人壽在2005年進入日本市場，11 月1日即將完成以155億美元併購美國人壽（Alico）的交易。

美國人壽也是AIG旗下一支，去年在日本的銷售逾70億美元。

出售Star和Edison壽險，將有助AIG償還積欠美國納稅人的紓困金。AIG已表示，出售這兩家壽險後，仍會保留在日本的一般保險業務並照常營運。